BTCFi Tam Analiz: Lending'den Staking'e, Mobil Bitcoin Bankası Kurma

Bitcoin'in finansal piyasalardaki konumunun güçlenmesiyle birlikte, BTCFi( Bitcoin finans) alanı kripto para innovasyonunun öncüsü haline gelmektedir. Bu makale, BTCFi'nin çeşitli ana alanlarını, stabilcoinler, borç verme, staking, yeniden staking ve merkezi ile merkeziyetsiz finansın birleşimi olan (CeDeFi) dahil olmak üzere derinlemesine incelemektedir.

BTCFi Yarışma Genel Görünümü

BTCFi, Bitcoin etrafında gelişen bir dizi finansal aktivitedir; bunlar arasında Bitcoin borç verme, staking, ticaret, vadeli işlemler ve türev ürünler bulunmaktadır. 2023 yılı itibarıyla BTCFi pazarının büyüklüğü yaklaşık 10 milyar dolara ulaşmıştır. 2030 yılına kadar BTCFi pazarının 1.2 trilyon dolara ulaşması beklenmektedir. Son on yılda, BTCFi pazarının kayda değer bir büyüme potansiyeli gösterdiği ve giderek daha fazla kurumsal katılım çektiği görülmektedir.

BTCFi Yarış Alanı Alt Bölümü

1. Stabil Coin Yarışı

Stablecoin, genellikle yasal para birimleri veya diğer değerli varlıklarla bağlantılı olan, istikrarlı bir değer sağlamayı amaçlayan bir kripto para birimidir. Ana akım stablecoin'ler, merkezi stablecoin'ler ( USDT, USDC ) ve merkeziyetsiz stablecoin'ler ( DAI, FRAX ) olarak ikiye ayrılabilir. BTC ekosisteminde dikkat çekici stablecoin projeleri esas olarak merkeziyetsiz stablecoin'lerdir.

Ana projeler şunlardır:

• Bitsmiley Protocol: BTC ekosisteminin ilk yerel stabil coin projesi
• Bamk.fi(NUSD): Bitcoin L1'deki sentetik dolar
• Yala Labs: Aşırı teminatlı stabilcoin $YU
• Satoshi Protokolü: BTC ekosisteminin ilk CDP stabilcoin protokolü
• BTU: Bitcoin ekosistemindeki ilk merkeziyetsiz stabil coin projesi

2. Lending alanı

Bitcoin Kredisi ( BTC Lending ), Bitcoin'i teminat olarak kullanarak kredi almak veya Bitcoin'i ödünç vererek faiz kazanmak için bir finansal hizmettir.

Ana projeler şunlardır:

• Liquidium: Bitcoin üzerinde çalışan P2P kredi protokolü
• Shell Finance: BTC L1 tabanlı stabilcoin protokolü

3. Staking pisti

Stake ( Staking ) genellikle güvenli ve istikrarlı bir şekilde faiz kazanma özellikleri ile tanınır. Bitcoin stake protokolleri, Bitcoin'in kendine özgü güvenlik ve merkeziyetsizlik özelliklerinden yararlanarak, diğer PoS zincirlerine ekonomik güvenlik sağlamaktadır.

Temsilci proje: Babylon

4. Restaking yarışı

ReStaking, likit staker token varlıklarının diğer ağlar ve blok zincirler üzerindeki doğrulayıcılara stake edilmesi için kullanılmasıdır, böylece daha fazla kazanç elde edilir.

Ana projeler şunlardır:

• Chakra: Yenilikçi Modüler Hesaplama Altyapısı
• Bedrock: Çoklu Varlık Likidite Yeniden Teminat Protokolü
• Lorenzo protokolü: Babylon tabanlı BTC likidite finans katmanı

5. Merkeziyetsiz Emanet

BitGO'nun wBTC kontrolünü teslim etme duyurusunun ardından, piyasada WBTC'nin güvenliği hakkında tartışmalar arttı. Yeni merkeziyetsiz saklama çözümleri arasında tBTC, FBTC, dlcBTC gibi seçenekler bulunmaktadır.

6. CeDeFi

CeDeFi, merkezi finans ( CeFi ) ile merkeziyetsiz finans ( DeFi ) özelliklerini birleştirir. Ana projeler arasında Solv Protocol, Bouncebit, Lorenzo protocol vb. bulunmaktadır.

7. DEX AMM Değişimi

Bitcoin ekosistemindeki DEX gelişimi nispeten geride kalmıştır, ancak AMM, PSBT ve atomik değişim teknolojileri Bitcoin üzerindeki DEX'in gerçekleştirilmesi için teknik bir temel sağlamaktadır.

Ana projeler şunlardır:

• Bitflow: Sürdürülebilir BTC getiri oranına odaklanmıştır.
• Dotswap: Bitcoin ana ağına ait AMM DEX
• Unisat AMM Swap: Sipariş defteri temelinde oluşturulmuş bir yazıt pazarında ticaret.

Farklı Varlık Sınıfları Karşılaştırması

ETHfi, SOLfi ve BTCfi'yi güvenlik, getiri oranı ve ekosistem zenginliği açısından karşılaştırdık:

• Güvenlik: BTCFi'nin "güvenlik" konusuna olan ilgisi diğer ekosistemlerden çok daha yüksektir.
• Getiri Oranı: BTCFi'nin daha büyük bir potansiyeli ve daha yüksek getiri beklentisi var.
• Ekosistem zenginliği: BTCFi ekosistemi patlama döneminde, birçok proje sürekli olarak ortaya çıkıyor.

Sonuç

BTCFi, kripto finans alanındaki yenilikçi motor olarak, Bitcoin ağını daha yüksek finansal uygulama seviyelerine ve küresel katılıma yönlendirmeye devam edecektir. Teknolojik ilerlemeler ve pazarın genişlemesi ile BTCFi, geleneksel finans ile kripto para dünyası arasında bir köprü olma potansiyeline sahiptir ve küresel kullanıcılara daha zengin, güvenli ve verimli finansal hizmetler sunacaktır.