Cuộc trò chuyện với Trader Murphy: Dữ liệu trên chuỗi không phải là việc khắc thuyền tìm kiếm kiếm, bốn chiều không gian cho bạn biết bạn đang ở vị trí nào trong chu kỳ hiện tại?

Khách mời của kỳ này: Murphy, nhà nghiên cứu dữ liệu on-chain

Tất cả văn bản chỉ nhằm mục đích chia sẻ, không cấu thành bất kỳ lời khuyên đầu tư nào.

Về Trader Murphy

Chiến lược giao dịch của Murphy:

1. Phân bổ vốn: Vốn tự có, 90% đồng coin chính (BTC, ETH, BNB), 10% đồng coin phụ.

2. Lợi nhuận dự kiến: 200%-300%

3. Có thể chấp nhận rút lui:

   • Đồng tiền chính: Không đặt lệnh dừng lỗ, điều chỉnh 20%-30% là bình thường
   • Altcoin: giảm dưới 20% dừng lỗ

4. Logic giao dịch:

   • Thời điểm chọn lựa theo chu kỳ lớn, mua vào ở đáy tương đối, bán ra ở đỉnh tương đối
   • Hướng dẫn giao dịch thông qua phân tích dữ liệu on-chain

Lý do Murphy hình thành chiến lược này:

1. Kinh nghiệm giao dịch: Trong chu kỳ trước, thiếu chiến lược ổn định, bị ảnh hưởng nhiều bởi cảm xúc. Quyết định tìm một bộ chiến lược có thể thực hiện, có thể sao chép, có thể khép kín.

2. Nền tảng chuyên môn: Làm tiếp thị trong ngành tài chính truyền thống, đã tích lũy khả năng phân tích dữ liệu.

3. Tính cách cá nhân: thận trọng, theo đuổi sự chắc chắn cao.

4. Tính chất tài chính: Vốn tự có, đến từ lợi nhuận của chu kỳ trước, chi phí thấp.

Chiến lược của Murphy phù hợp với:

1. Hình thức ổn định, theo đuổi độ chắc chắn cao, có thể nắm giữ lâu dài

2. Nhà giao dịch theo xu hướng, vị thế chủ yếu là các đồng coin chính.

Câu chuyện giao dịch của Murphy

5 chỉ số Murphy để xác định thời điểm bắt đáy:

1. CVDD: Lịch sử giá BTC chưa bao giờ rớt xuống dưới CVDD, có thể được dùng để đánh giá giá đáy.

2. RP và BP: Giá phá vỡ RP, khi có sự điều chỉnh trong kênh giữa BP và RP là thời điểm mua vào.

3. PSIP: Thường thì dưới 50% là đáy cực đoan của thị trường gấu.

4. NUPL và MVRV của LTH:

   • NUPL màu đỏ cho thấy các nhà đầu tư dài hạn đã đầu hàng, có thể mua vào
   • MVRV<1 cho thấy người nắm giữ dài hạn trung bình đang thua lỗ, có khả năng cao là đáy thị trường

5. Góc nhìn của thợ mỏ:

   • Chi phí khai thác: Giá gần với chi phí thì đó là đáy tạm thời.
   • Chỉ số xung khai thác: Giá trị dương biểu thị có thợ mỏ tắt máy, có thể mua vào

Cách Murphy tích lũy những chỉ số này:

1. Học nội dung được chia sẻ bởi các nhà phân tích trên thị trường
2. Tự phân loại và sắp xếp kho chỉ số
3. Kiểm tra lại và điều chỉnh liên tục

Murphy tóm tắt: Dự đoán do vĩ mô chi phối, sự thay đổi dự đoán ảnh hưởng đến tâm trạng, tâm trạng ảnh hưởng đến quan hệ cung cầu, quan hệ cung cầu quyết định giá BTC.

Đánh giá thời gian "đỉnh":

1. Logic:

   • Người nắm giữ ngắn hạn có hai lần tiếp nhận quy mô lớn khi chuyển đổi giữa bò và gấu.
   • Khi những người nắm giữ lâu dài bắt đầu bán ra ồ ạt thì đó là lúc có thể "trốn đỉnh"

2. Chỉ số:

   • Bắt đầu bán khi MVRV > 3
   • URPD: Phản ánh cấu trúc chip on-chain, có thể được sử dụng để xác minh tín hiệu đỉnh.

Kết luận: Đánh giá đỉnh phức tạp hơn đáy, cần kết hợp nhiều dữ liệu. Dự kiến vào tháng 3-4 năm 2025 có thể xuất hiện vùng đỉnh tương đối.

Tình trạng mất hiệu lực của chỉ số:

1. Không thể xác định xu hướng tăng giảm ngắn hạn hoặc giá cụ thể
2. Không thể phân tích altcoin ( do thiếu cấu trúc UTXO )

Danh sách dừng làm:

1. Ngừng tâm lý may rủi
2. Ngừng cảm xúc
3. Ngừng giao dịch thường xuyên
4. Ngừng phụ thuộc vào nguồn thông tin đơn lẻ
5. Ngừng đưa ra quyết định mà không nghiên cứu

Phương pháp học của Murphy

1. Tóm tắt và sắp xếp thông tin phân tán
2. Ghi chép chỉ số phân loại bảng Excel
3. Thực hành kiểm tra lại liên tục

Phân tích dữ liệu trên chuỗi phù hợp để xác định xu hướng và chu kỳ, không phù hợp cho việc dự đoán tăng giảm trong ngắn hạn.

Đánh giá của Murphy về chu kỳ thị trường hiện tại

1. Người nắm giữ ngắn hạn đã có một lần tiếp nhận quy mô lớn (BTC trên 70.000 khi )
2. Dự kiến sẽ có một đợt tiếp nhận quy mô lớn, đồng thời những người nắm giữ lâu dài sẽ phát hành.
3. Khu vực đỉnh tương đối có thể xuất hiện vào tháng 3-4 năm 2025 (MVRV>3)
4. Khu vực đỉnh có thể xuất hiện đỉnh đôi hoặc đỉnh ba

Murphy dự định viết một loạt bài khi xuất hiện trong khoảng trên, để xác minh đánh giá.